📌Teknik Analiz Modelleri -30-
Klinger Osilatörü: Nedir, Formülleri, Hesaplamaları
Klinger Osilatörü Nedir?
Klinger osilatörü, Stephen Klinger tarafından para akışının uzun vadeli trendini belirlemek ve kısa vadeli dalgalanmaları tespit edebilecek kadar hassas kalmak amacıyla geliştirilmiştir. Gösterge, menkul kıymetlerden geçen hacmi menkul kıymetin fiyat hareketleriyle karşılaştırır ve sonucu bir osilatöre dönüştürür . Klinger osilatörü, fiyattan daha fazlasına dayalı iki hareketli ortalama arasındaki farkı gösterir. Yatırımcılar, potansiyel fiyat dönüşlerini işaret etmek için göstergedeki sapmaları izlerler. Diğer osilatörler gibi, ek işlem sinyalleri sağlamak için bir sinyal çizgisi eklenebilir.
Yatırımcılar, işlem sinyallerini doğrulamak için trend çizgileri , hareketli ortalamalar ve diğer göstergeler gibi araçlar kullanacaklardır . Ayrıca, yatırımcılar, fiyat kanalları veya üçgenler gibi grafik desenleriyle birlikte osilatörü kullanarak bir kırılma veya düşüşü doğrulayabilirler. Çapraz geçişler ve sapmalar sık sık meydana gelir, bu nedenle gösterge bu diğer teknik işlem yöntemleriyle birlikte kullanıldığında en iyi sonucu verir.
Klinger Osilatörünün Hesaplanması
Dönem içindeki işlem hacminin yanı sıra en yüksek, en düşük ve kapanış fiyatlarını da not edin.
Bu dönemi önceki dönemle karşılaştırarak trendin olumlu mu yoksa olumsuz mu olduğunu belirleyin.
Mevcut dönemin en yüksek ve en düşük değerlerini kullanarak dm değerini hesaplayın.
dm değerini ve önceki cm değerini kullanarak cm değerini hesaplayın. İlk hesaplama için gerekirse önceki cm değeri yerine dm değerini kullanın.
Hacim kuvvetini (VF) hesaplayın.
VF'nin 34 ve 55 dönemlik Üstel Hareketli Ortalamalarını (EMA) hesaplayın.
Klinger, EMA için aşağıdaki formülü kullandı:
Fiyat Yönüne İlişkin Yorumlar
Klinger Osilatörü hesaplanması oldukça karmaşık bir araçtır, ancak hacim, trend (pozitif veya negatif) ve sıcaklık (çoklu girdilere ve eğer/o zaman ifadelerine bağlı olarak) gibi faktörleri hesaba katan kuvvet hacmi fikrine dayanmaktadır. Bu veriler kullanılarak, osilatör, farklı zaman dilimlerini (genellikle 34 ve 55) içeren kuvvet hacminin iki üstel hareketli ortalaması arasındaki farka bakılarak oluşturulur. Amaç , menkul kıymetlerden geçen hacmin uzun vadeli ve kısa vadeli fiyat yönünü nasıl etkilediğini göstermektir.
Sinyal Hattı
Alım veya satım sinyallerini tetiklemek için bir sinyal çizgisi (13 dönemlik hareketli ortalama) kullanılır. Bu teknik, hareketli ortalama yakınsama ıraksama (MACD) gibi diğer göstergelerle oluşturulan sinyallere çok benzer. Bunlar bu göstergeler tarafından üretilen temel sinyaller olsa da, bu tekniklerin yatay piyasalarda o kadar etkili olmayabilecek çok sayıda işlem sinyali üretebileceğini belirtmek önemlidir .
Yükseliş Trendi
Bir varlık genel olarak yükseliş trendindeyken (örneğin, 100 dönemlik hareketli ortalamasının üzerinde olduğunda ve Klinger göstergesi sıfırın üzerinde veya sıfırın üzerine doğru hareket ettiğinde), yatırımcılar Klinger osilatörü sinyal çizgisinin altından üstüne çıktığında alım yapabilirler.
Klinger, bir hissenin yükseliş trendindeyken alışılmadık derecede düşük seviyelere, sıfırın altına düşmesi ve ardından sinyal çizgisinin üzerine çıkması durumunda, bunun alınması gereken avantajlı bir uzun pozisyon olduğunu belirtti.
Düşüş Trendi
Bir varlık genel olarak düşüş trendindeyken, yatırımcılar Klinger osilatörü sinyal çizgisinin altından yukarı doğru hareket ettiğinde satış veya kısa pozisyon açabilirler. Klinger, göstergenin sıfırın üzerinde alışılmadık bir sıçrama gösterdiği durumlarda bunun özellikle dikkat çekici olduğunu belirtti.
Sıfır çizgisi, bazı yatırımcılar tarafından yükseliş trendinden düşüş trendine veya tam tersine geçişi işaretlemek için de kullanılır. Bu tür sinyaller her zaman fiyat hareketleriyle örtüşmese de, sıfırın üzerine çıkma fiyatın yükselişini, sıfırın altına düşme ise fiyatın düşüşünü teyit etmeye yardımcı olur.
Klinger Osilatörü ve Diverjans
Klinger osilatörü, göstergenin girdilerinin fiyat hareketinin yönünü doğrulamadığı durumları belirlemek için de sapmayı kullanır. Göstergenin değeri yukarı doğru giderken menkul kıymetin fiyatı düşmeye devam ediyorsa bu yükseliş işaretidir. Fiyat yükselirken gösterge düşüyorsa düşüş sinyalidir . Sapma, işlem oluşturmak için sinyal çizgisi kesişmeleriyle birleştirilebilir. Örneğin, düşüş sapması oluşursa, Klinger bir sonraki sefer sinyal çizgisinin altına geçtiğinde bir satış veya kısa satış işlemi başlatılabilir.
Klinger Osilatörü vs. Denge Hacmi
Klinger osilatörü, fiyat ve hacmi kullanarak iki EMA oluşturur. Gösterge daha sonra bu iki EMA arasındaki farkı gösterir. Ek işlem sinyalleri sağlamak için bir sinyal çizgisi eklenir. Denge hacmi ise daha basittir; pozitif veya negatif hacmin sürekli toplamıdır. Mevcut kapanış önceki kapanışın üzerindeyse pozitif hacim sürekli toplama eklenir; mevcut kapanış önceki kapanışın altındaysa hacim sürekli toplamdan çıkarılır.
Klinger Osilatörünün Sınırlamaları
Osilatörün iki ana işlevi olan kesişme ve ıraksama, birçok yanlış sinyal üretmeye eğilimlidir .
Sinyal çizgisi kesişmeleri o kadar sık oluyor ki, hangilerinin işlem yapmaya değer olduğunu ve hangilerinin olmadığını ayırt etmek zor. Sıfır çizgisi kesişmeleri de sorunludur, çünkü gösterge sürekli bir yönde hareket etmeden önce sıfır çizgisini birden fazla kez çaprazlayabilir veya gösterge fiyatla birlikte hareket etmeyerek işlem fırsatının kaçırılmasına neden olabilir.
Sapma (diverjans) faydalı olabilir, ancak genellikle çok erken ortaya çıkar ve bu da yatırımcının trendin büyük bir bölümünü kaçırmasına veya sapmanın fiyat tersine dönüşüne hiç yol açmamasına neden olur. Ayrıca, sapma tüm fiyat tersine dönüşlerinde mevcut değildir, bu nedenle tüm olası fiyat tersine dönüşlerini tespit etmek için güvenilir bir araç değildir.
Klinger osilatörünü yalnızca diğer teknik göstergeler veya fiyat hareketi analiziyle birlikte kullanın .
Hiç yorum yok:
Yorum Gönder